Název:
Robustní optimalizace portfolia
Překlad názvu:
Robust portfolio selection problem
Autoři:
Zákutná, Tatiana ; Kopa, Miloš (vedoucí práce) ; Lachout, Petr (oponent) Typ dokumentu: Diplomové práce
Rok:
2013
Jazyk:
slo
Abstrakt: [eng][cze] In this thesis, a portfolio optimization with integer variables which influ- ence optimal assets allocation, is studied. Measures of risk are defined and the cor- responding mean-risk models are derived. Two methods are used to develop robust models involving uncertainty in probability distribution: the worst-case analyses and contamination. The uncertainty in values of scenarios and in their probabili- ties of the discrete probability distribution is assumed separately followed by their combination. These models are applied to stock market data with using optimization software GAMS.V predloženej práci študujeme optimalizáciu portfólia v podmienkach ce- ločíselnosti, ktoré ovplyvňujú optimálnu alokáciu aktív. Zadefinujeme miery rizika a formulujeme "mean-risk" modely. K vytvoreniu robustných modelov zahrňujúcich neurčitosť v pravdepodobnostnom rozdelení použijeme dve metódy: analýza najhor- šieho prípadu a kontaminácia. Neurčitosť v diskrétnom pravdepodobnostnom rozde- lení uvažujeme v hodnotách scenárov a v ich pravdepodobnostiach najprv samostatne a následne v kombinácii. Vytvorené modely sú aplikované na dáta z akciového trhu pomocou optimalizačného softvéru GAMS.
Klíčová slova:
analýza najhoršieho prípadu; CVaR; kontaminácia; optimalizácia portfólia; contamination; CVaR; portfolio optimization; worst-case analyses