|
|
The impact of grandchildren on retirement timing: evidence from SHARE data
Srna, Jan ; Pertold-Gebicka, Barbara (vedoucí práce) ; Votápková, Jana (oponent)
Tato práce pojednává o efektu, který může mít existence vnoučat na plánování odchodu do důchodu jeho prarodičů. Předchozí literatura tento dopad na načasování převážně ignorovala a soustředila se spíše na tradičně uznávané důvody. Tento efekt je odhadován pomocí regrese s dvoustupňovým odhadováním nejmenších čtverců (2SLS) na datech SHARE, ve kterých je reprezentováno 17 evropských států a Izrael. Jako instrument používáme rezidenční blízkost dětí k respondentům. Model je postupně užíván na různých setech dat, které jsou omezovány podle věku, pohlaví a existence dětí. Výsledek ukazuje, že člověk s alespoň jedním vnoučetem bude průměrně o 19 % pravděpodobněji v penzi než člověk bez vnoučat (když držíme ostatní faktory stabilní). Dále můžeme z výsledku vyčíst, že každé přidané dítě znamená pro respondenta oddálení odchodu do důchodu. Klasifikace C36, C51, J26 Klíčová slova vnouče, důchod, instrumentální proměnná, SHARE, IV, vícerozměrná data, 2SLS Název práce Závislost načasování odchodu do důchodu na existenci vnoučat: evidence s využitím dat SHARE
|
|
|
Dopad změn směnných kurzů na vzorek českých společností
Klečka, Michal ; Baxa, Jaromír (vedoucí práce) ; Semerák, Vilém (oponent)
Práce rozšiřuje skupinu zemí, kde je testován význam změn směnných kurzů na jednotlivé společnosti, o Českou republiku, respektive o vzorek deseti českých společností. Empirická část této práce navazuje na Nazl, Kar, Akel (2014) a prostřednictvím tržního přístupu stanovuje významný dopad směnných kurzů pro 40 % sledovaných společností. Vyšší robustnosti výsledků bylo dosaženo upravenou metodologií, která na rozdíl od odborných prací věnujících se této problematice odstraňuje endogenitu tržního agregátu prostřednictvím instrumentální proměnné. Pozitivní korelace směnných kurzů a akcií českých společností je překvapivá. Pro ověření této pozitivní korelace byl použit alternativní model využívající za závislou proměnnou rentabilitu aktiv jednotlivých společností. Výsledný dopad změn směnných kurzů tohoto modelu je zcela opačný. Nesoulad výsledků obou modelů je přinejmenším matoucí. Náhlá změna devizové politiky České národní banky v listopadu 2013 nikterak nezměnila citlivost vztahu mezi směnnými kurzy a akciemi českých společností. Rozporuplná reakce akciového trhu v listopadu 2013 naznačuje, že změna politiky ČNB nebyla zcela očekávána. Na rozdíl od většiny odborné literatury, vyšší agregace dat v této práci snižuje významnost dopadu změn směnných kurzů pro české společnosti. Tento výsledek naznačuje...
|
|
|
Empirická analýza vlivu kriminality na ceny nemovitostí v Praze
Šenfeld, Filip ; Komrska, Martin (vedoucí práce) ; Čermáková, Klára (oponent)
Tato práce zkoumá vliv kriminality na cenu pražských bytů za pomoci metody hedonické ceny. Hlavním cílem práce je tento vliv kvantifikovat a zhodnotit, jak významným faktorem je kriminalita pro trh nemovitostí. Regresní analýza přinesla paradoxní závěry. Regresní koeficienty naznačují, ceteris paribus, zvyšování cen bytů v závislosti na zvyšování indexu kriminality. Konkrétně podle regresního parametru v základním modelu zvýšení indexu kriminality o 1 %, zvyšuje, ceteris paribus, ceny bytů v průměru o 0,15 %. Základní model rozšiřuji o zahrnutí dílčích ukazatelů kriminality a v závěru jsou využity také instrumentální proměnné. Hypotézu negativního vlivu kriminality na cenu bytů však nelze na základě této analýzy potvrdit.
|
host ::
RSS.