|
|
Can Model Combination Improve Volatility Forecasting?
Tyuleubekov, Sabyrzhan ; Baruník, Jozef (vedoucí práce) ; Červinka, Michal (oponent)
V současné době existuje řada metod predikce a prognostici čelí mnoha výzvám při výběru optimální metody pro predikci volatility. Tato diplomová práce testuje několik metod kombinací predikce, aby bylo možné využít široké škály prognóz. Bez ohledu na to, že existuje spousta literatury o kombinaci prognóz, kombinace tradičních metod s metodami machine learning je relativně vzácná. V této práci implementujeme následující kombinované metody: (1) simple mean forecast combination, (2) OLS combination, (3) ARIMA on OLS combined fit, (4) NNAR on OLS combined fit a (5) KNN regression on OLS combined fit. Na základě námi dostupných informací nejsou poslední dvě kombinované metody doposud zkoumány v akademické literatuře. Tato práce by navíc měla pomoci prognostici se třemi možnými komplikacemi: (1) výběr volatility proxy, (2) výběr měřítka přesnosti predikce a (3) výběr délky zkušebního vzurku. Zjistili jsme, že squared a absolute return proxy jsou mnohem méně účinné než Parkinson a Garman-Klass volatility proxy. Dále ukazujeme, že metriky přesnosti prognózy (RMSE, MAE nebo MAPE) ovlivňují pořadí optimálních prognóz. Dalším zjištěním je, že přestože kvalita predikce nezáleží na délce zkušebního vzorku, je vidět, že metody kombinace predikcí překonávají samostatné metody na delších zkušebních vzorcích. Na závěr jsme...
|
|
|
Growth opportunities and financing of renewable energy in Germany and Czech Republic
Tyuleubekov, Sabyrzhan ; Janda, Karel (vedoucí práce) ; Chytilová, Julie (oponent)
According to Directive 2009/28/EC overall share of RES in EU energy consumption must be 20% and 10% in transport consumption. The 2020 target for Germany is 18% and for the Czech Republic is 13%. The major financial supporting schemes in the Czech Republic and Germany include feed-in tariffs and green bonuses. Likewise, we propose some ways to resolve some flaws of RES, such as intermittency character of RES, free-rider problem in case of quota obligations scheme etc. Though European Commission approved the shift from FIT scheme towards auction scheme, we analyse the dependence between FITs and installed capacities of RES. As a result of this analysis we obtained optimum intervals of FITs for some types of RES. Powered by TCPDF (www.tcpdf.org)
|
host ::
RSS.