Název:
Předpovídání cen elektřiny ve střední a východní Evropě
Překlad názvu:
Forecasting Electricity Pricing in Central and Eastern Europe
Autoři:
Křížová, Kristýna ; Krištoufek, Ladislav (vedoucí práce) ; Baruník, Jozef (oponent) Typ dokumentu: Diplomové práce
Rok:
2021
Jazyk:
eng
Abstrakt: [eng][cze] Within forecasting electricity pricing, we analyse whether adding various vari- ables improves the predictions, and if shorter time intervals between observa- tions enhance accuracy of the forecasting. Next, we focus on proper selection of lagged observations, which has not been thoroughly covered in the past litera- ture. In addition, many papers studied electricity prices in larger markets (e.g. United States, Australia, Nord Pool, etc.) on datasets limited in scope, with 2-3 years timespan. To address these gaps in literature, we obtain one daily and one hourly dataset, both spanning 6 years (January 1, 2015 - December 31, 2020), from four Central and Eastern European countries - the Czech Repub- lic, the Slovak Republic, Hungary, and Romania. These contain information on the electricity prices, and information on our observed added variables - temperature and cross-border electricity flows. For the forecasting, we use two different methods - Autoregression (AR) and Seemingly Unrelated Regression (SUR). The thorough selection of lagged observations, which we accustom to the closing time of the auction-based electricity market system, serves further studies as a guidance on how to avoid possible errors and inconsistencies in their predictions. In our analyses, both AR and SUR models show that...V rámci předpovídání cen elektřiny analyzujeme, zda přidání různých proměn- ných zlepšuje předpovědi, a zda kratší časové intervaly mezi pozorováními zlepšují přesnost předpovědí. Dále se zaměřujeme na správný výběr zpožděných pozorování, který doposud nebyl v literatuře důkladně popsán. Mnoho článků navíc studovalo ceny elektřiny pouze na větších trzích (např. USA, Austrálie, Nord Pool atd.), a to na datech s omezeným rozsahem a s časovým rozpětím pouze 2-3 roky. Abychom odstranili tyto mezery v literatuře, sestavujeme je- den denní a jeden hodinový datový soubor, oba pokrývající šestileté období (1. ledna 2015 - 31. prosince 2020), ze čtyř zemí střední a východní Evropy - České republiky, Slovenské republiky, Maďarska a Rumunska. Ty obsahují informace o cenách elektřiny a o našich sledovaných přidaných proměnných - teplotě a přeshraničních tocích elektřiny. Pro předpovídání používáme dvě různé metody - Autoregrese (AR) a Zdánlivě Nesouvisející Regrese (SUR). Důkladný výběr zpožděných pozorování, které přizpůsobujeme době uzavření aukčního obchodu s elektřinou, slouží dalším studiím jako návod, jak se vyhnout možným chybám a nekonzistenci v jejich...
Klíčová slova:
Central Europe; Cross-Border Flow; Day-Ahead Market; Eastern Europe; Electricity Market; Electricity Price Forecasting; Temperature