Název:
Analýza výkonnosti klasických (nepákových) a pákových ETF obchodovaných na americkém trhu
Autoři:
Ruml, Václav Typ dokumentu: Diplomové práce
Rok:
2017
Jazyk:
cze
Abstrakt: [cze][eng] Diplomová práce se věnuje burzovně obchodovatelným fondům (ETF). Teoretická část je zaměřena na seznámení se s danou problematikou, nejprve z širšího pohledu v podobě charakteristiky kolektivního investování s vyústěním do současných trendů v této oblasti. Na tuto část navazuje kapitola týkající se samotných ETF včetně specifických oblastí s nimi souvisejících. V praktické části jsou analyzovány vybrané klasické a pákové ETF za období mezi lety 2010-2015. Na základě hodnot NAV jsou fondy zkoumány z pohledu výnosu a rizika dle vybraných ukazatelů. Ve shrnutí a diskusi jsou výsledky v širším kontextu okomentovány a jsou stanovena doporučení.This thesis deals with exchange traded funds (ETFs). The theoretical part is focused on familiarization with the issue from a broader perspective in the form of collective investment characteristics, leading through the current trends in this area. This part is followed by chapter about ETF, including specific areas. Selected classic and leveraged ETFs are analyzed in the practical part for the period between 2010 and 2015. Funds are analyzed on the basis of NAV in the terms of return and risk represented by selected indicators. Results are commented in a broader context in summary and discussion chapter as well as recommendations.
Klíčová slova:
analýza výkonnosti; appraisal ratio; ETF; information ratio; Jensenova alfa; regresní analýza; Sharpeho poměr; směrodatná odchylka; tracking error; Treynorův poměr