|
|
Analysis of Term Structures in High Frequencies
Nedvěd, Adam ; Baruník, Jozef (vedoucí práce) ; Červinka, Michal (oponent)
Tato diplomová práce představuje podrobnou empirickou studii závislostních struktur obsažených v časové struktuře úrokových sazeb. Nejdříve je představen přehled literatury a metod týkajících se modelování časové struktury úrokových sazeb. Teoretické aspekty použití vysokofrekvenčních dat a spektrální analýzy jsou představeny posléze. Narozdíl od většiny obdobných studií je tato práce postavena na analýze ve frekvenční doméně se zvýšenou pozorností věnovanou závislostem mezi kvantily společného rozdělení v různých částech časové struk- tury úrokových sazeb. Hlavní závěry jsou získány aplikací kvantilové křížové spektrální analýzy, nové robustní neparametrické metody, která umožňuje od- halení závislostních struktur v kvantilech společného rozdělení časových řad o více proměnných. Výsledky jsou odhadnuty na datech, která se skládají z 15 let vysokofrekvenčních časových řad amerických futurit zaznamenaných po jednotlivých transakcích. Komplexní závislostní struktury vykazující známky cykličnosti i propojenosti v různých částech společného rozdělení časové struk- tury úrokových sazeb jsou odhaleny ve frekvenční doméně. Klasifikace JEL C49, C55, C58, E43, G12, G13...
|
|
|
Bid Protests in Public Procurement: Czech Case
Nedvěd, Adam ; Skuhrovec, Jiří (vedoucí práce) ; Soudek, Jan (oponent)
Mechanismy napadení soutěže o veřejné zakázky poskytují možnost dohledu nad procesy jejich udělování. Pokud jsou správně nastaveny, tyto mechanismy zlepšují jak ex-ante, tak ex-post účinnost vypsaných výběrových řízení. De- centralizace dohledu však umožňuje soutěžícím tento systém zneužívat a tak zvyšovat náklady pro společnost. Tato práce zkoumá efektivitu těchto mecha- nismů pomocí empirické analýzy unikátní databáze všech rozhodnutí ÚOHS ve věci napadení výběrového řízení spojené s kompletní databází všech veřejných kontraktů vypsaných mezi lety 2007 a 2014 a využívá ekonometrické metody pro analýzu panelových dat k odhadu návratnosti výběrového řízení ve formě získaných kontraktů. Zvolený přístup umožňuje zaměření na jednotlivé vztahy mezi zadavateli a jejich dodavateli. Výsledky ukázaly signifikantní rozdíly mezi návratností napadení výběrových řízení vázaných a nevázaných na dotace z EU. Dále byly zjištěny známky systémového zneužívání v oblasti smluv o veřejných pracích.
|
|
|
Analysis of Term Structures in High Frequencies
Nedvěd, Adam ; Baruník, Jozef (vedoucí práce) ; Červinka, Michal (oponent)
Tato diplomová práce představuje podrobnou empirickou studii závislostních struktur obsažených v časové struktuře úrokových sazeb. Nejdříve je představen přehled literatury a metod týkajících se modelování časové struktury úrokových sazeb. Teoretické aspekty použití vysokofrekvenčních dat a spektrální analýzy jsou představeny posléze. Narozdíl od většiny obdobných studií je tato práce postavena na analýze ve frekvenční doméně se zvýšenou pozorností věnovanou závislostem mezi kvantily společného rozdělení v různých částech časové struk- tury úrokových sazeb. Hlavní závěry jsou získány aplikací kvantilové křížové spektrální analýzy, nové robustní neparametrické metody, která umožňuje od- halení závislostních struktur v kvantilech společného rozdělení časových řad o více proměnných. Výsledky jsou odhadnuty na datech, která se skládají z 15 let vysokofrekvenčních časových řad amerických futurit zaznamenaných po jednotlivých transakcích. Komplexní závislostní struktury vykazující známky cykličnosti i propojenosti v různých částech společného rozdělení časové struk- tury úrokových sazeb jsou odhaleny ve frekvenční doméně. Klasifikace JEL C49, C55, C58, E43, G12, G13...
|
|
|
Bid Protests in Public Procurement: Czech Case
Nedvěd, Adam ; Skuhrovec, Jiří (vedoucí práce) ; Soudek, Jan (oponent)
Mechanismy napadení soutěže o veřejné zakázky poskytují možnost dohledu nad procesy jejich udělování. Pokud jsou správně nastaveny, tyto mechanismy zlepšují jak ex-ante, tak ex-post účinnost vypsaných výběrových řízení. De- centralizace dohledu však umožňuje soutěžícím tento systém zneužívat a tak zvyšovat náklady pro společnost. Tato práce zkoumá efektivitu těchto mecha- nismů pomocí empirické analýzy unikátní databáze všech rozhodnutí ÚOHS ve věci napadení výběrového řízení spojené s kompletní databází všech veřejných kontraktů vypsaných mezi lety 2007 a 2014 a využívá ekonometrické metody pro analýzu panelových dat k odhadu návratnosti výběrového řízení ve formě získaných kontraktů. Zvolený přístup umožňuje zaměření na jednotlivé vztahy mezi zadavateli a jejich dodavateli. Výsledky ukázaly signifikantní rozdíly mezi návratností napadení výběrových řízení vázaných a nevázaných na dotace z EU. Dále byly zjištěny známky systémového zneužívání v oblasti smluv o veřejných pracích.
|
host ::
RSS.