Original title:
Časová struktura úrokových měr
Translated title:
Term structure of interest rates
Authors:
Boháčková, Jana ; Hurt, Jan (advisor) ; Rusý, Tomáš (referee) Document type: Bachelor's theses
Year:
2020
Language:
cze Abstract:
[cze][eng] Bakalářská práce se zabývá úrokovými měrami a výnosovými křivkami. Zavedeme si pojmy spotová úroková míra, forwardová úroková míra a diskontní faktor. Budeme pou- žívat tři modely k odhadu výnosových křivek, dva parametrické: Nelson-Siegelův model a Svenssonův model a jeden neparametrický: jádrový odhad. U každé metody si uvedeme funkce pro odhadnutí výnosových křivel a u parametrických modelů popíšeme jednotlivé parametry. Použité modely odhadů následně použijeme na reálných datech. 1Bachelor thesis deals with interest rates and yield curves. Terms spot interest rate, forward interest rate and discount factor are established. Three models for describing yield curves are used, two parametric models: Nelson-Siegel model and Svensson model and one nonparametric model: kernel estimator. Function of a yield curve is decribed for all models and for parametric models and the parameters in parametric models are also described. Eventually, all models are used on real data. 1
Keywords:
estimation; interest rates; term structure; yield curve; odhad; výnosová křivka; úrokové míry; časová struktura
Institution: Charles University Faculties (theses)
(web)
Document availability information: Available in the Charles University Digital Repository. Original record: http://hdl.handle.net/20.500.11956/122076