Original title: Jednofaktorové modely úrokových sazeb
Translated title: One factor models of interest rates
Authors: Jambor, Matúš ; Myška, Petr (advisor) ; Hurt, Jan (referee)
Document type: Bachelor's theses
Year: 2011
Language: slo
Abstract: [eng] [cze]
Title: One factor interest rate models Author: Matúš Jambor Department: Department of Probability and Mathematical Statistics Supervisor: RNDr. Petr Myška Abstract: In this thesis we looked closely at the models of interest rates that are applied in the area of financial mathematics and actuarial sciences. There are several models that try to describe the behavior of yield curve plausibly. In most of the cases the models stem from probability theory and coincidence. These models are also means for assessment of financial derivates whose price de- pends on the interest rates movements. The work deals with three one-factor models which are analyzed into more details in the second chapter. The last chapter is about real-data calibration. Keywords: one factor models, interest rates, maximum likelihood method 1 Název práce: Jednofaktorové modely úrokových sadzieb Autor: Matúš Jambor Katedra: Katedra pravděpodobnosti a matematické statistiky Vedoucí bakalářské práce: RNDr. Petr Myška Abstrakt: V práci študujeme modely úrokových sadzieb, ktoré sa uplatňujú v ob- lasti finančnej matematiky a aktuárskych vied. Existuje niekol'ko modelov, ktoré sa snažia čo najvierohodnejšie popísat' správanie výnosovej krivky, pričom vo väčšine prípadov využívajú aparát z teórie pravdepodobnosti a náhodných procesov. Tieto modely slúžia taktiež na ocenenie finančných de- rivátov, ktorých cena sa odvíja od pohybov úrokových sadzieb. Zaoberáme sa troma jednofaktorovými modelmi, ktoré bližšie predstavíme v druhej ka- pitole. V poslednej kapitole sa budeme venovat' kalibrácii týchto modelov na reálne dáta. Klíčová slova: jednofaktorové modely, úrokové sadzby, metóda maximálnej vierohodnosti 1
Keywords: interest rates; maximum likelihood method; one factor models; jednofaktorové modely; metóda maximálnej vierohodnosti; úrokové sadzby

Institution: Charles University Faculties (theses) (web)
Document availability information: Available in the Charles University Digital Repository.
Original record: http://hdl.handle.net/20.500.11956/50585

Permalink: http://www.nusl.cz/ntk/nusl-314874


The record appears in these collections:
Universities and colleges > Public universities > Charles University > Charles University Faculties (theses)
Academic theses (ETDs) > Bachelor's theses