Original title: Analýza generátorů ekonomických scénářů (zejména úrokových měr)
Translated title: Economic Scenario Generator Analysis (short rates)
Authors: Šára, Michal ; Janeček, Martin (advisor) ; Sitař, Milan (referee)
Document type: Master’s theses
Year: 2012
Language: cze
Publisher: Vysoká škola ekonomická v Praze
Abstract: [cze] [eng]
Práce se zabývá podrobnou analýzou nejznámějších jednofaktorových short-rate modelů. Dále jsou v práci zahrnuta vlastní odvození některých formul cen úrokových derivátů a vztahy mezi diskretizacemi short-rate modelů. Tyto formule jsou poté užity ke kalibraci některých modelů na tržní data.Kalibrace je provedena v programu R prostřednictvím vlastních funkcí,jež jsou uvedeny společně s některými komplikovanějšími odvozeními v apendixu. The thesis is concerned with a detailed examination of the most familiar short-rate models.Furthermore,it contains some author's own derivations of formulas for prices of interest rate derivatives and some relationships between certain discretizations of these short-rate models. These formulas are then used for calibration of ceratain chosen models to the actual market data.All the calculations are performed in R using author's own functions,which are along with the other more involved derivations placed in the appendix.
Keywords: calibration; discretization; short-rate model; diskretizace; kalibrace; short-rate model

Institution: University of Economics, Prague (web)
Document availability information: Available in the digital repository of the University of Economics, Prague.
Original record: http://www.vse.cz/vskp/eid/39874

Permalink: http://www.nusl.cz/ntk/nusl-199059


The record appears in these collections:
Universities and colleges > Public universities > University of Economics, Prague
Academic theses (ETDs) > Master’s theses