Original title: Value at Risk: Historická simulace, variančně kovarianční metoda a Monte Carlo simulace
Translated title: Value at Risk: Historical simulation, variance covariance method and Monte Carlo
Authors: Felcman, Adam ; Málek, Jiří (advisor) ; Stádník, Bohumil (referee)
Document type: Master’s theses
Year: 2012
Language: cze
Publisher: Vysoká škola ekonomická v Praze
Abstract: [cze] [eng]
Diplomová práce na téma "Value at Risk: Historická simulace, variančně kovarianční metoda a Monte Carlo" má za cíl spočítat riziko, které plyne z držení reálného portfolia. Práce je rozdělena do dvou hlavních kapitol: teoretické a praktické kapitoly. První kapitola se zaměřuje na teoretický základ VaR a conditional VaR, kde jsou popsány výhody i nevýhody použití metody. Navíc jsou teoreticky rozebrány i tři základní metody sloužící k výpočtu VaRu i CVaRu s úpravami, které zpřesňují původní metody. Druhá kapitola je zaměřena na počítání VaRu a CVaRu, doplněné o mnoho grafů, obrázků a tabulek, které zpřehlední výsledky. The diploma thesis "Value at Risk: Historical simulation, variance covariance method and Monte Carlo" aims to value the risk which real bond portfolio bears. The thesis is decomposed into two major chapters: Theoretical and Practical chapters. The first one speaks about VaR and conditional VaR theory including their advantages and disadvantages. Moreover, there are described three basic methods to calculate VaR and CVaR with adjustments to each method in order to increase the reliability of results. The last chapter brings results of VaR and CVaR computation. Many graphs, tables and images are added to the result section in order to make the outputs more visible and well-arranged.
Keywords: Historical simulation; Monte Carlo; Value at Risk; Variance covariance method; Historická simulace; Monte Carlo; Value at Risk; Variančně kovarianční metoda

Institution: University of Economics, Prague (web)
Document availability information: Available in the digital repository of the University of Economics, Prague.
Original record: http://www.vse.cz/vskp/eid/33683

Permalink: http://www.nusl.cz/ntk/nusl-124888


The record appears in these collections:
Universities and colleges > Public universities > University of Economics, Prague
Academic theses (ETDs) > Master’s theses