Název: Corporate credit risk under Basel II : application of IRB vs. standardized approach in the context of Czech economy : (quantitative study)
Překlad názvu: Korporátní úvěrové riziko v rámci Basel II
Autoři: Kubíček, Martin ; Mejstřík, Michal (vedoucí práce)
Typ dokumentu: Rigorózní práce
Rok: 2006
Jazyk: eng
Abstrakt: [eng] [cze]
This thesis presents research on corporate credit risk modeling under the New Basel Capital Accord framework using a real data set. This study provides theoretical foundations of credit risk modeling under the New Basel Capital Accord as well as empirical application of credit risk modeling to a unique data set of Czech companies provided by Creditreform. Several alternative logit regression models are presented, statistically tested and compared. Furthermore, two distinct approaches to calibration of rating classes of a rating system are developed and validated. Finally, the minimum regulatory capital requirements under the standardized approach and the internal ratings based approach of the New Basel Capital Accord are calculated and compared to the capital requirements under the current regulation. Powered by TCPDF (www.tcpdf.org) Předkládaná práce se zaměřuje na modelování korporátního úvěrového rizika s ohledem na Nová basilejská pravidla pro kapitálovou přiměřenost. Poskytuje jak teoretické poznatky tak ukázku aplikace na unikátním reálném datovém souboru poskytnutém k těmto účelům společností Creditreform. Na základě těchto dat jsou představeny logistické modely, které jsou dále statisticky testovány a porovnávány. Následně jsou prezentovány a validovány dva rozdílné přístupy ke kalibraci jednotlivých tříd ratingového modelu. V závěrečné části práce jsou spočítány minimální kapitálové požadavky a to dle standardizované metody a metody vnitřních ratingů, které vycházejí ze zmíněných basilejských pravidel. Tyto výsledky jsou pak porovnávány s kapitálovými požadavky vypočtenými podle současných pravidel. Powered by TCPDF (www.tcpdf.org)
Klíčová slova: kalibrace; kapitálový požadavek; logistická regrese; Nová basilejská pravidla pro kapitálovou přiměrenost; ratingový model; síla diskriminace; úvěrový rating; Calibration; Capital Requirements; Credit Rating; Discriminatory Power; Logit Regression; New Basel Capital Accord; Rating System

Instituce: Fakulty UK (VŠKP) (web)
Informace o dostupnosti dokumentu: Dostupné v digitálním repozitáři UK.
Původní záznam: http://hdl.handle.net/20.500.11956/90250

Trvalý odkaz NUŠL: http://www.nusl.cz/ntk/nusl-364849


Záznam je zařazen do těchto sbírek:
Školství > Veřejné vysoké školy > Univerzita Karlova > Fakulty UK (VŠKP)
Vysokoškolské kvalifikační práce > Rigorózní práce