Original title: Speciální problémy nestacionarity ve finančních časových řadách
Translated title: Special problems of non-stationarity in financial time series
Authors: Radič, Pavol ; Zichová, Jitka (advisor) ; Prášková, Zuzana (referee)
Document type: Master’s theses
Year: 2015
Language: slo
Abstract: [eng] [cze]
The aim of this thesis is a detailed analysis of selected approaches of unit root testing. First chapter deals with the basic knowledge of the theory of stochastic processes. Further, we describe Dickey-Fuller tests, t-tests and likelihood ratio tests for the presence of a unit root and derive their asymptotic properties. Numerical studies include comparison of accuracy of the parameter estimates, estimating quantiles of the presented distributions, their graphical presentation and determination of power of our tests. The acquired theoretical knowledge is applied on real data which were analyzed using software Mathematica and R. Powered by TCPDF (www.tcpdf.org) Cílem diplomové práce je podrobná analýza vybraných přístupů k testování jednotkového kořene. Nejprve se zabýváme základními poznatky z teorie náhodných procesů. V práci jsou dále představeny Dickey-Fullerovy testy, t-testy a testy poměrem věrohodnosti na přítomnost jednotkového kořene a jsou odvo- zeny jejich asymptotické vlastnosti. Numerické studie obsahují srovnání přesnosti odhadů, odhadnutí kvantilů nestandardních rozdělení, jejich grafické znázornění a odhad síly studovaných testů. Teoretické poznatky se v závěru aplikují na reálná data, která byla zpracována pomocí softwarů Mathematica a R. Powered by TCPDF (www.tcpdf.org)
Keywords: autoregressive operator; bootstrap; functional central limit theorem; nonstationary tests; unit root; autoregresní operátor; bootstrap; funkcionální centrální limitní věta; jednotkový kořen; testy nestacionarity

Institution: Charles University Faculties (theses) (web)
Document availability information: Available in the Charles University Digital Repository.
Original record: http://hdl.handle.net/20.500.11956/81187

Permalink: http://www.nusl.cz/ntk/nusl-350850


The record appears in these collections:
Universities and colleges > Public universities > Charles University > Charles University Faculties (theses)
Academic theses (ETDs) > Master’s theses